Transacciones recientes - Desinversiones
GSS
Negocio
Global Sales Solutions (GSS o la Compañía) es uno de los líderes españoles en el sector de servicios de telemarketing, CRM (customer relationship management) y field marketing (fuerza de ventas externas, gestión punto de venta, promotores y auditorías).
La Compañía se constituyó en mayo de 1999. En 2000, su primer año entero de actividad, alcanzó unas ventas de €1,8 millones. En 2007 cerró el ejercicio con unas ventas de €49,7 millones.
Operación
En junio de 2000, un fondo "ad hoc" asesorado por Capital Alianza adquirió una participación de un 20% en GSS mediante una combinación de compra de acciones existentes y ampliación de capital.
En diciembre de 2001, Capital Alianza realizó una desinversión parcial, reduciendo su participación accionarial en la Compañía a un 15,2%.
En diciembre de 2007, el Grupo italiano cotizado de outsourcing Omnia Network adquirió una participación mayoritaria en la Compañía. En esta operación Capital Alianza se desprendió de un 51% de su participación en GSS y llegó a un acuerdo con el nuevo accionista mayoritario para la venta de su participación de 7,5% en un plazo de tres años como máximo.
Como resultado de estas dos ventas parciales, Capital Alianza ya ha conseguido un múltiplo importante de su inversión total en la Compañía, conservando todavía más de un tercio de su participación inicial.
Durante su periodo de permanencia en el accionariado de GSS, Capital Alianza se ha implicado en la estrategia a medio y largo plazo de la Compañía, lo que, unido a la gran capacidad y esfuerzo del empresario, ha permitido un importante desarrollo nacional e internacional del negocio y un crecimiento considerable de las ventas y de la rentabilidad.
UNIÓN ESPAÑOLA DE EXPLOSIVOS
Negocio
Unión Española de Explosivos ("UEE") (actualmente maXam) es el tercer grupo del mundo fabricante de explosivos civiles con una facturación de €350 millones en el año 2005.
Operación
En 1994, el equipo de Capital Alianza (entonces Pallas Invest Ibérica) adquirió a Ercros el 100% de UEE, realizando una ampliación de capital en la que dio además entrada a los directivos con un 20%.
En el año 2001, Pallas Invest Ibérica vendió muy satisfactoriamente su participación mediante una recapitalización, en la que el equipo de Capital Alianza, junto con una serie de inversores, volvió a invertir a través de la empresa Reef.
En marzo de 2006, Reef se desprendió de su participación en UEE culminando una historia de gran éxito.
Durante los 11 años en los que el equipo de Capital Alianza ha participado en UEE, la compañía ha experimentado una importante transformación e internacionalización que le ha llevado a contar con fábricas en más de 20 países de los cinco continentes y vender sus productos en más de 90 países.
MAHESO
Negocio
Grupo Maheso es una de las compañías líderes en el sector de fabricación y distribución de alimentos congelados en España y ,en especial, de platos preparados y pre-cocinados. En 2005, el Grupo Maheso facturó €78 millones.
Operación
En el año 1996, el equipo de Capital Alianza (entonces Pallas Invest Ibérica) adquirió una participación minoritaria en el grupo Maheso mediante una combinación de ampliación de capital y compra de acciones.
En junio de 2006, Ibersurgel, fondo asesorado por Capital Alianza, se desprendió de su participación en el grupo Maheso vendiendo su participación a los socios fundadores y accionistas mayoritarios del grupo.
FUN & BASICS
Negocio
Compañía dedicada al diseño y venta minorista de bolsos y accesorios (zapatería, bisutería, carteras, etc.), bajo la marca fun&basics, a través de tiendas propias y franquiciadas, corners en El Corte Inglés y tiendas multimarca. En 2007, fun&basics facturó € 17 millones.
Operación
En febrero de 2005, un fondo "ad hoc" asesorado por Capital Alianza adquirió una participación minoritaria en fun&basics mediante una combinación de compra de acciones existentes y ampliación de capital.
En mayo de 2008, Capital Alianza desinvirtió de fun&basics mediante la venta de su participación a un grupo de empresarios liderados por el socio fundador.
Durante el período de inversión de Capital Alianza, fun&basics llevó a cabo un plan de expansión nacional, que permitió pasar de 34 puntos de venta propios a finales de 2004 a 80 puntos de venta propios a cierre del ejercicio 2007, y amplió su gama de productos hacia nuevos segmentos de mercado (hombre, niño, y bebé).
ARTENAY - SEVENDAY
Negocio
Artenay-Sevenday era un fabricante francés de cereales para el desayuno y barritas de cereales para la marca distribución, con una fuerte presencia en los mercados del sur de Europa (Francia, España y Portugal). Ventas de € 60 millones en 2009.
Operación
En junio 2005, un fondo “ad-hoc” asesorado por Capital Alianza adquirió una participación minoritaria en Sevenday (fabricante francés de cereales para el desayuno) a través de una ampliación de capital.
Poco después de esta
transacción, Capital Alianza identificó y negoció
la compra del 100% de las acciones de Artenay (fabricante
francés de barritas de cereales) por parte de Sevenday. Con
objeto de financiar parcialmente esta adquisición, Capital
Alianza amplió su inversión.
Ambas compañías se fusionaron en 2007, tomando el
nombre la compañía fusionada de Artenay-Sevenday, y se
integraron dentro del grupo Seda. Tras estas operaciones, Capital
Alianza mantuvo su participación en Artenay-Sevenday.
En enero 2010, Capital Alianza vendió su participación en Artenay-Sevenday al grupo Seda en el contexto de dos operaciones corporativas que supusieron la venta del negocio de cereales de desayuno a un competidor alemán y la formalización de una joint-venture con un grupo alimentario español. Tras estas operaciones, el nombre de la compañía cambió a Artenay Cereals.